IPO サンクルーゼ 2937 初値予想

IPO　サンクルーゼ　2937
コメント　初値予想

IPO　サンクルーゼ　2937

評価　C　スタンス　５：５　参加より

東証グロース【食料品】
久世福商店などの自社ブランドを中心とした加工食品を直営、
FC、ホールセール、EC及びグローバルの
複数の販売チャネルを通して販売する食品製造販売業

吸収金額	46.5億円
想定価格	1550円
時価総額	137億円
仮条件

当選枚数　2,610,000株　O.A.分　391,500株　売出比率　54.0％

BB申込期間	12/6火～12/12月
当選発表日	12/13火
購入申込期間	12/14水～12/19月
上場日	12/21水

幹事団

幹事団	取り扱い	割当数(株)	割合率(％)	当選本数(単元)
SBI証券	〇
SMBC日興証券	主
野村証券	〇
大和証券
みずほ証券	〇
三菱MS証券
マネックス証券
松井証券	〇
岡三証券	〇
東海東京証券
楽天証券	〇
岩井コスモ証券
いちよし証券
丸三証券
東洋証券
むさし証券
極東証券
藍澤證券
Jトラストグローバル(HS)
水戸証券
西村証券
あかつき証券
香川証券
ちばぎん証券
光世証券
西村証券
静銀TM証券
三田証券
今村証券
西日本シティTT証券
北洋証券
ひろぎん証券
八十二証券	〇
クレディ・スイス証券
Bofa証券(メリルリンチ)

当選本数(ネット配分)は概算になっています。

幹事団と委託幹事の関係
あくまでも可能性があるだけで絶対ではありません。

幹事団	委託幹事
SBI証券	SBIネオモバイル証券　SBIネオトレード証券
三菱モルガンスタンレー証券	auカブコム証券
大和証券	CONNECT
岡三証券	岡三オンライン証券

その他にマネックス証券、松井証券などは
後日、委託幹事に名を連ねる場合があります。

コメント　初値予想

プラス要素	業績　配当　知名度　ロックアップ
マイナス要素	規模　業種　日程

プラス要素
業績は売上は緩やかな上昇、利益は間近好調
PER14.59、PBR4.49、配当1.95％実施済み
「久世福商店」、「St.Cousair」など知名度は高め
ロックアップは日程で98.18％

マイナス要素
グロースで46.5億円は大型、需給はマイナス
業種は食料品とIPOでの人気は期待できない
日程は12月ラッシュで資金分散あり

スタンス
規模、業種と強めのマイナス
業績面はプラスだが内容は若干の弱さを感じる
知名度の高さも業種人気のなさで疑問が残り
主幹事がSMBCでペナルティ有の為に判断も引っ張れない
12月ラッシュもど真ん中なのも悩ましい
地合いによって左右されるレベルで資金不足の方は他に回すのもあり
取りあえずは仮条件と大手予想を確認してなるべく判断を後ろに

第一印象の初値予想は1500～1700でお願いします。
これ以降の予想は予定のぺージにて行います。

よかったらアンケートをお願いします。
結果だけ見たい方はView Resultsをクリック